Tržište je nepredvidljivije nego ikada, od geopolitičke volatilnosti do disruptivnih tehnologija, ali pozitivno je videti iz naših rezultata da su PE kompanije širom sveta spremne da podnesu tu nesigurnost i uspeju uprkos tome.
Matthieu Boye Partner
Global private equity report 2025
Međunarodno tržište može da bude nestabilno, ali izgledi u sektoru privatnog kapitala (PE) ukazuju na rast poverenja u tržište. U ovom izveštaju otkrivamo zašto PE kompanije ostaju optimistične za 2025. godinu i koje strategije primenjuju kako bi podstakle ulaganja.
Više od 300 ispitanika iz Severne Amerike, Evrope, Azijsko-pacifičkog područja, Afrike i Latinske Amerike učestvovalo je u globalnoj anketi o privatnom kapitalu Forvis Mazars. U našem najnovijem izveštaju "Riding the wave of market change" predstavljamo brojeve i uvide prikupljene o performansama portfolija, trendovima ulaganja i strategijama za 2025. godinu, uz komentare i preporuke stručnjaka iz industrije.
S obzirom na poverenje u tržište koje je zabeleženo početkom 2024. godine, a koje je na kraju bilo relativno stagnirajuće na većini tržišta, PE kompanije usvajaju oprezniji pogled na 2025. godinu, a lideri dele deo rezultata i strategija koje planiraju da primene u narednoj godini.
„Nakon teške godine obeležene jakom konkurencijom u ulaganju u najbolje kompanije, PE kompanije fokusiraju se na ubrzanje rasta i otpornosti svojih portfolija. Koristeći pozitivne trendove u određenim sektorima i geografskim područjima, uz implementaciju digitalnih i održivih strategija, kompanije ostvaruju bolje povrate za investitore, produžujući period držanja svojih portfolijskih kompanija.“
Sprovedene ankete identifikovale su tržišnu volatilnost kao najveći izazov koji utiče na rezultate – uz kamatne stope i inflaciju kao glavne brige – ali mnoge PE kompanije prilagođavaju svoje kratkoročne i dugoročne strategije ulaganja i partnerstva kako bi se nosile sa tom volatilnošću.
Ključni uvidi u izveštaju uključuju:
| Pouzdanost u tržišta prema geografskim područjima, uključujući faktore koji doprinose optimizmu ili pesimizmu u različitim regionima |
| Glavni izazovi koji su uticali na rezultate portfolija u 2024. godini |
| Očekivanja i rezultati ulagaličkih portfolija (IRR), kao i ključni faktori za bolje ili lošije rezultate |
| Koji su sektori i podsektori najprivlačniji, a koji najmanje privlačni investitorima u trenutnom tržišnom okruženju i zašto |
| Zadovoljstvo i performanse većinskih vs. manjinskih i aktivnih vs. pasivnih akcionara |
| Rastući interes za i angažman sa fondovima i transakcijama srednje veličine |
| Evolucija strategija rasta, uključujući veći fokus na add-on transakcije u odnosu na ulaganje u nove investicione platforme |
| Kako i zašto PE kompanije povećavaju period trajanja kao strategiju za obezbeđivanje povrata |
| Kako PE kompanije sve više sarađuju sa kompanijama unutar portfolija na stvaranju vrednosti i operativne efikasnosti za uspešnija izlazna rešenja |
| Kako ESG faktori i regulatorni izazovi utiču na strukturiranje transakcija i upravljanje portfolijima |
| Kako geopolitički rizici i strategije širenja utiču na strategije ulaganja u prekograničnim transakcijama |
Kliknite ispod da biste preuzeli svoju kopiju izveštaja.
Želite da znate više?
Andrija Garofulić Partner, Financial Advisory - Zagreb
Firas Abou Merhi Partner - Financial Advisory - Paris
